Тематика ESG заинтересовала не только топ-менеджеров и экспертов крупнейших компаний России, но и сотрудников. Об определении понятия ESG (Environmental, Social, Governance) можно почитать в предыдущей статье. Если кратко, это оценка бизнеса через влияние на окружающую среду, социальную сферу и взаимоотношения со стейкхолдерами. Теперь поговорим – где искать информацию по теме?
В интернете существует тысячи источников информации, содержащих базовые понятия, конкретную специфику по различным ESG-разделам, а также детальные исследования. В связи с этим хочу поделиться своим опытом изучения ESG и концепции устойчивого развития.
Важность изучения ESG
ESG является для российского рынка новым, актуальным и востребованным вектором развития. Компании, которые заботятся о последствиях своей деятельности для окружающего мира, оценивают через призму ESG-стратегии и все остальные принимаемые решения. В обществе наблюдается тенденция, когда капитал переходит от старшего поколения к молодому. Миллениалы и зуммеры более ответственно подходят к проблемам ESG-повестки.
Это не единственная причина изучать основы этой относительно новой концепции. Собственникам и менеджерам компаний, которые хотят сделать бизнес лучше, важно понимать, что, включая ESG-принципы в процесс своей работы, они помогают не только себе. Забота об окружающей среде, о сотрудниках, вопросы прозрачности ведения бизнеса являются основными направлениями развития устойчивого бизнеса.
Основные источники информации по ESG
В любом деле, которое необходимо изучить, важно понимать, какие проверенные источники лучше использовать для информации.
Иностранные сайты
На западе ESG уже набрало свою популярность, поэтому много информации можно найти на европейских и американских сайтах. Могу рекомендовать следующие ресурсы в части изучения основ и подходов по ESG и устойчивому развитию:
- Цели ООН в области устойчивого развития – своеобразный призыв мирового сообщества, который нацелен на улучшение благосостояния и защиту нашей планеты. Уже сформулированы 17 целей, которые являются основополагающими при работе в области ESG и устойчивого развития.
- Стандарты The Global Reporting Initiative (GRI) – основной свод документов, который регламентирует нефинансовую отчетность в области ESG и устойчивого развития. Стоит отметить, что на сайте Российского союза промышленников и предпринимателей есть перевод на русский язык руководства по отчетности в области устойчивого развития.
Исследования
Проводится много исследований в части оценки реализации ESG-подхода бизнесом. Наиболее интересными можно назвать следующие:
- Отчет Rate the Raters 2020 от института SustainAbility – ежегодно публикуемый отчет в области ESG и устойчивого развития, подготовленный на основе опроса 300 ключевых инвесторов и экспертов из различных областей: бизнес, государственные органы, некоммерческие организации, академические круги.
- Исследования, проводимые ведущими консалтинговыми компаниями:
- PwC провела опрос директоров будущего.
- EY опубликовала исследование мнений институциональных инвесторов за 2020 год.
- KPMG провела совместное исследование с Effie Russia в части привлечения внимания к повестке целей устойчивого развития.
- Deloitte выпустила совместно с Ассоциацией банков России исследование ESG-банкинг в России.
Отчеты лидеров рынка
С практической точки зрения интересно посмотреть, как лидеры рынка осуществляют реализацию ESG-подхода в своей стратегии. Основой для изучения являются отчеты об устойчивом развитии. На основании недавно опубликованной сводной оценки российских компаний наиболее продвинутыми являются:
- Полиметалл.
- Полюс.
- Интер РАО.
- Евраз.
- Лукойл.
Отчеты профессиональных игроков
Интересно посмотреть на оценку бизнеса в части работы в области ESG и устойчивого развития со стороны рейтинговых агентств и аналитических компаний:
Определение ESG-рейтинга агентством осуществляется посредством прямого взаимодействия с компаниями и основывается на анализе широкого круга вопросов в области ESG и устойчивого развития. Рейтинги показывают позицию компании в отрасли, исходя из оценки ESG-рисков и способности компании ими управлять.
Материалы российских регуляторов
Интересными для изучения будут материалы правительственных органов. В частности:
- Сайт ЦБР – освещает достаточно широкий круг вопросов по ESG для финансовых организаций и публичных компаний, также представлены рекомендации публичным акционерным обществам по раскрытию нефинансовой информации.
- Добровольный национальный обзор хода осуществления повестки дня в области устойчивого развития на период до 2030 года – детально знакомит с ESG целями и задачами и объясняет важность устойчивого развития в России на длительную перспективу.
Мы наблюдаем за тем, как трансформируются принципы и подходы ведения бизнеса в России. Переход к новой бизнес-парадигме концентрируется на устойчивом развитии и следованию ESG-принципам. Уверен, что в ближайшее время данная тематика будет все более весомой в бизнес-стратегии каждой компании.
Читайте также:
Сдаётся мне, что это один из инструментов внешнего управления для компаний. Своего рода уздечка, входной билет, оплата возможности потусоваться. Внешнее управление крайне ненавязчиво навязывает правила игры за которые приходится платить собственными интересами компаний. Не удивлюсь, что доступ к инвестициям будет не напрямую, а через некие коммерческие структуры внешнего управления.
А давайте так. Придумаем свой рейтинг перспективных компаний и включим туда помимо перечисленных, ещё и рейтинг добросовестного ведения бизнеса. Те компании, которые участвовали в политических разборках по Мистралям, по Северному и Южному потокам, другим контрактам невыполненным произволом одной из сторон не прописанным в контракте - в чёрный список. Такие компании должны потерять в возможностях получения кредитов, так как вместо честного предпринимательства участвуют в политических разборках.
Если такую идею поддержит один лишь Китай, даже представить страшно, что может получиться. США и Великобритания совершенно зависят от Китая по космическим долгам, как впрочем и полмира. Россия, как наиболее выгодный транспортный коридор между Востоком и Западом тоже может внести лепту в обеспечение условий и преференций для добросовестных компаний не участвующих в политике.
Спасибо Михаилу за рекомендации по источникам изучения ESG-повестки.
От себя добавлю, что нравится нам сочетание этих букв или нет, но принять эту повестку, как важный фактор при разработке или изменении стратегии компании в средне и долгосрочном периоде, все же, придется. Например, потому, что по результатам исследования, проведенным KPMG, 49% молодых инвесторов не готовы инвестировать в компании с низким ESG-рейтингом.
Для "безболезненного" входа в терминологию и принципы ESG, могу так же порекомендовать бесплатные короткие курсы от Европейского Университета в Санкт Петербурге (доступны на Stepic, Сбер Университет, Лифт в Будущее)
Для понимания методологии составления ESG-рэнкингов и рейтингов, можно принять участие в еженедельных бесплатных семинарах по ESG от рейтингового агентства RAEX (ведет собственный ESG-рейтинг).
Кто, кроме рейтинговых агенств, понимает, каким образом они учитывают в оценке относительную важность каких-либо факторов? На каком основании? Как это связано с текущей отчетностью компаний в существующих форматах? Как быть с непубличными компаниями?
Раскрывают ли рейтинговые агентства свои методологии? Можно ли найти объяснение тому, что одним и тем же компаниям могут быть присвоены различные рейтинги?
Как быть с предупреждениями регулятора о многозначности и непрозрачности такого рода оценок и возможности ввода инвесторов в заблуждение?
Вопросов много, ставки высоки. Но отсутствие ответов выглядит как попытки манипулировать рынком.